Execution 全套文件 · 签署日清单

§ 1 · POSITIONINGExecution 文件与 OP4.x 主文件的关系

OP4.1—4.7 是主文件—— 定义信托结构 + 内容。OP4.8（本页）是配套文件—— 让这些主文件能实际签署 + 生效。两者不能脱节：

• Trust Deed（OP4.1）→ 需要Consent to Act（受托人接受） + Signature Specimen（签字样本）
• Protector 安排（OP4.5）→ 需要Deed of Appointment（Protector 任命）+ Consent to Act（Protector 接受）+ Indemnity（Protector 免责）
• 初始 Settlement（OP6.0）→ 需要Letter of Direction（设立人初始资产 transfer 指令）
• 底层 SPV（OP4.7）→ 需要 SPV 自身的 incorporation 文件 + Director Consent + Specimen Signatures

§ 2 · 7 TYPES7 类典型 Execution 文件

§ 3 · DEED OF APPOINTMENT任命 deed 起草要点

Deed of Appointment 是正式任命关键角色的法律文件。每个角色（trustee / Protector / Investment Director / corporate director）需要单独的 Deed of Appointment 或在Trust Deed 内部条款已任命。

典型 Deed of Appointment 内容：

• 明示被任命方（公司全名 / 个人身份）+ 任命日期 + 生效条件
• 明示任命角色（trustee / Protector / 等）+ 权力范围（如有限制）
• 明示报酬（如适用 · 通常单独 fee schedule）
• 明示终止条件（任期 / 退任 / 罢免 / 失能）
• 引用 Trust Deed 条款编号（避免重复内容 · 直接 reference）

关键防御：Deed of Appointment 不能 与 Trust Deed 矛盾。如果 Deed of Appointment 给被任命方超出 Trust Deed 授权的权力 → 后续法院可能认定越权（ultra vires）。

§ 4 · CONSENT TO ACT接受担任的法律本质

信托普通法不能任命方为受托人而对方不知情 / 不接受 —— 这是 fiduciary 基本要求。Consent to Act 是书面接受。

每位独立担任的方需要各自签 Consent to Act：

• 受托人公司（如开曼持牌信托公司）签 1 份
• 每位 co-trustee（如有）单独签
• Protector / Protective Committee 每位委员单独签
• Investment Director（如 IDM 模式有专门指定）单独签
• 底层 SPV 的 director（家族 + 独立）各自单独签

典型 Consent to Act 内容：(a) 接受担任声明 + (b) 知悉 fiduciary 义务 + (c) 确认无利益冲突（或披露已知冲突）+ (d) 接受合规 + KYC 要求 + (e) 签字 + 见证。

§ 5 · LETTER OF DIRECTION设立人初始指令 · 与"之后禁止"的区别

这是 OP4.8 中最容易误解的文件。Letter of Direction 是设立期的初始资产 transfer 指令 —— 设立人通过它把初始资产（通常 USD 100 象征性 settlement + 后续大额）transfer 给受托人 / SPV。

关键区分：

• 设立期 Letter of Direction（OP4.8 本页 · ✓ 合法）：把设立人的资产 transfer 给信托。这是设立人对自己资产的处置。
• 设立后对信托账户的"指令"（✗ 禁止）：设立人对已经入信托的资产下指令（如指示 SPV 转账 / 投资 / 分配）。这是 sham 风险（详见 张兰案）。

设立人在签 Letter of Direction 之后，不能再对信托账户下任何直接指令。所有后续愿望通过 Letter of Wishes（详见 OP4.2）表达，受托人有自由裁量权。

§ 6 · SIGNATURE SPECIMEN签字样本归档

Signature Specimen 是所有授权人的签字样本，归档作为后续验签依据。50—100 年信托存续期间，trustee / Protector / director 会更换多次 —— 没有签字样本归档则后续 deeds / resolutions 验签困难。

Signature Specimen 内容：

• 授权人全名 + 身份 + 担任角色
• 3 个签字样本（不同角度 / 不同时间）—— 防止后续争议
• 授权日期 + 撤销条件
• 见证 + 公证（保证签字真实）

典型归档：(a) 受托人主档案；(b) 律所档案；(c) 设立人 / 家族档案（如关键决策方）。所有 specimens每 5 年建议 refresh（如签字方仍在任）。

§ 7 · TRUSTEE INDEMNITY受托人免责条款

受托人在 fiduciary 边界内诚信履职时应有免责—— 否则 trustee 怕担责而不敢做合理决策。Trustee Indemnity 是设立人 + 受益人对 trustee 的免责声明（subject to no fraud / gross negligence）。

免责的边界来自普通法判例：

• Armitage v Nurse [1998] Ch 241（详见 case index）—— 免责不能掏空 trustee 核心 fiduciary duty
• Spread Trustee v Hutcheson [2011] UKPC 13 · Guernsey · gross negligence 是否可免责视辖区立法

典型 Indemnity 内容：(a) trustee 在诚信履职 + 无 fraud / gross negligence 时免受益人 + 设立人追责；(b) trustee E&O 保险作为补充；(c) 各辖区立法限制（如 Jersey 不能免 gross negligence）；(d) 免责不适用于 dishonesty / 故意违反 / 不可约减义务。

§ 8 · ARCHIVE归档 SOP · 50—100 年存续

Execution 文件归档要按"50—100 年存续"标准。多份原件 + 多地保管 + 电子备份 + 版本管理：

1. 至少 3 份原件：(a) 受托人保管库 / (b) 律所档案 / (c) 设立人 + 家族保管箱（推荐银行保险柜）
2. 电子扫描 PDF/A：归档在加密云盘 + 区块链时间戳（如 OpenTimestamps · 关键 deed）
3. 版本管理：每次任命变更 / Indemnity 更新 / Signature Specimen refresh 保留旧版 + 标注日期
4. 家族成员授权链：设立人在世时提前告知关键家族成员（继承人 + 独立第三方）：文件保管在哪 / 怎么找到 / 紧急联系律师与受托人
5. 每年盘点：受托人 Annual Account 时勾选盘点全套文件齐全

§ 9 · NEXT STEPS下一步

• 签署 hub：OP5.0 签署 hub（Execution 文件签字的时序 + 形式 + AML 审查）
• 同系列起草：OP4.0 文件全套 · OP4.1 Trust Deed · OP4.3 Memo
• SPV 配套：OP4.7 三层 SPV（SPV 设立配套 Execution 文件）
• 银行：OP4.9 银行开户文件（Execution 后立即启动）
• 判例：Armitage v Nurse（Indemnity 边界）· Spread Trustee v Hutcheson