TL;DR
当前 CBI 现状：Malta CBI 2025-04 关停（EU CJEU C-181/23 判违 EU 法律 · MPRP 永居仍开）。加勒比 5 国仍开：① 圣基茨和尼维斯（St Kitts & Nevis · 1984 推出 · 最老）；② 多米尼克（Dominica · 1993）；③ 安提瓜和巴布达（Antigua & Barbuda · 2014）；④ 圣卢西亚（St Lucia · 2015）；⑤ 格林纳达（Grenada · 2013 · 加勒比唯一中—美 E-2 双重协议国）。加勒比 5 国 2024-06 联合提高门槛：捐赠最低USD 200K → USD 250K（防止恶性低价竞争）。关键限制：① UK / Canada 已对部分 CBI 国实施免签取消（Dominica 失英免签 2023 起）；② EU 2024 起对加勒比 CBI 客户加强 ETIAS 审查；③ CBI 不会改变 CRS 申报国·中国税务居民拿 CBI 仍按中国居民申报；④ Vanuatu CBI 因美国施压 + 反洗钱失合规·部分 EU 国已限制；⑤ Turkey CBI 仍开（USD 40 万房产）但护照含金量不及加勒比。主要场景：护照对冲（不是身份替代）+ 免签旅行工具。不适合：① 想"洗白" CRS 申报 → 不可行；② 想取得 EU 公民 → Malta 已关；③ 想真摆脱中国税务居民 → CBI 不解决；④ 想用 CBI 进入美国 / 加拿大 / UK 长期 → 免签≠移民。
§ 1 · doctrine 基础 · CBI 法律框架
CBI 法律体系
各国国籍法 + 投资移民法 · OECD CRS Standard · FATF AML 指引 · EU 2024 ETIAS · CJEU C-181/23
① CBI 基本结构：申请人通过投资 / 捐赠取得目的国国籍（护照）·非永居·即时取得（多数 6—18 个月处理）。
② OECD + EU 对 CBI 的反制：
- OECD 2018 起对 CBI 计划风险评估·识别"高风险 CBI"（圣基茨 / 多米尼克 / 安提瓜 / 圣卢西亚 / Vanuatu 等）
- EU 2014—2025 对成员国 CBI 持续施压 · 2025-04 CJEU C-181/23 判 Malta CBI 违 EU 法律
- UK 2014 起 Tier 1 Investor 程序逐步收紧（2022-02 关停）
- Canada 2014 起取消加勒比部分国免签
③ CRS 与 CBI：
- CBI 持有人在金融机构开户时仍按主要居住地申报·非按 CBI 国
- OECD CRS 自证表要求填写"所有税务居民国"·CBI 国一般不算·除非真实居住
- 因此 CBI 不能洗白 CRS 申报·销售套路常误导
§ 2 · 5 国对比
| 国家 | 状态 | 捐赠 | 房产 | 免签亮点 |
|---|---|---|---|---|
| Malta | 2025-04 关 | EUR 75 万 + 60 万房产 + 1 万捐 | — | EU 公民 |
| 圣基茨 | 仍开 | USD 250,000 | USD 400,000 + 7 年 | EU / UK / 申根 6 月 |
| 多米尼克 | UK 失免签 | USD 200,000 | USD 200,000 + 3 年 | 申根 90 天 · 2023 失 UK 免签 |
| 安提瓜 | 仍开 | USD 230,000 | USD 300,000 + 5 年 | EU / UK / 加拿大 + 公民可入境美国 6 月 |
| 圣卢西亚 | 仍开 | USD 240,000 | USD 300,000 + 5 年 | EU / UK / 申根 |
| 格林纳达 | 仍开 | USD 235,000 | USD 270,000 + 5 年 | 美 E-2 协议国（唯一加勒比 E-2） |
| Vanuatu | EU 限制 | USD 130,000 | — | 2023 失 EU 申根免签 |
| Turkey | 仍开 | — | USD 400,000 | 免签 70+ 国（美 E-2 协议） |
选择经验：① 想要美 E-2 跳板→ 格林纳达 / Turkey；② 想要最低门槛→ Vanuatu（USD 13 万 · 但已失 EU 免签）；③ 想要EU + UK 免签→ 圣基茨 / 安提瓜 / 圣卢西亚；④ 想要真"用得上"的护照→ 加勒比 5 国均可·但不能视为身份解决方案。
§ 3 · 风险卡 · CBI 8 大风险
CBI 投资换护照 8 大风险
- EU / UK / Canada 持续收紧承认：2014—2025 多个 CBI 国失部分免签 · 2025-04 CJEU 判 Malta 违法 · 趋势是 EU 持续收紧
- CRS 不解决：CBI 持有人仍按主要居住地 CRS 申报 · 销售卖点"CRS 解决"是误导
- Vanuatu / Cyprus / Bulgaria 已关停先例：CBI 历史上多次关停 · 申请前评估目的国稳定性
- 反洗钱 + SOF 审查趋严：2024 起加勒比 5 国均强化资金来源 + AML · 拒批率上升
- 护照 + 持续公民身份的稳定性：部分 CBI 国允许事后撤销公民身份（如 2023 多米尼克撤销百余 CBI 公民）
- 美国 / 部分国家增加签证审查：CBI 公民申请美 ESTA / 加 ETA / UK eVisa 可能被多次审查
- 银行开户被拒：欧洲 / 美国 / 香港部分银行对 CBI 客户加强尽调·开户拒绝率高于常规客户
- 中国国籍冲突：取得 CBI 国国籍即根据中国《国籍法》§ 9 自动丧失中国国籍 · 户籍需注销（详 OP6）
§ 4 · 灰色操作披露 ⚠
套路 ① · "CBI 洗白 CRS / 银行可填 CBI 国"
销售常说"拿了圣基茨护照 · 银行开户填圣基茨税务居民 · 中国就看不到了"。实际：
- OECD CRS Standard：金融机构对客户尽职调查 · 要求填写所有税务居民国·非"任选一国"
- 银行 KYC自主判断：根据地址 / 电话 / 出生地 / 主要业务地·银行有权将客户列为多个税务居民
- 2020—2024 多起 CRS 虚假申报案被各国税务机关查出 · 中国国税局已与多国对接
- 虚假 CRS 申报构成税务欺诈·处罚 + 刑事
套路 ② · "CBI = EU / UK / 加拿大长期居住权"
销售常说"圣基茨护照可在 EU 长住"。实际：
- CBI 国免签是短期入境（一般 30—90 天 / 6 月内）·非长期居住
- 申根免签：CBI 公民可在 EU 180 天内逗留 90 天 · 不能工作 / 居住 / 学习
- 长期居住 / 工作 / 学习仍需申请相应签证·CBI 不是免签证万能卡
套路 ③ · "CBI 持有 + 中国户籍不冲突"
销售常说"拿了圣基茨护照·中国户籍照常用"。实际：
- 中国《国籍法》§ 9：取得外籍即自动丧失中国国籍
- 持中国 + 圣基茨双护照同时使用违中国《国籍法》+《出境入境管理法》
- 2020 起部分省份核查双重国籍 · 当事人被要求注销户籍（详 OP6）
§ 5 · 真实公开案 / 政策事件
- CJEU C-181/23 European Commission v. Malta（2025-04 判决）：EU 投资换护照违 EU 法律。Malta CBI 关停 · MPRP 永居仍开。
- Malta MEIN 2020—2025：Malta CBI 2020 改名 MEIN（Maltese Exceptional Investor Naturalisation）· 2025-04 因 CJEU 判决关停。
- 2014 Cyprus CBI：2020-11 关停（应 EU 压力 + 内部腐败丑闻）
- 2017 Bulgaria CBI：2022-04 关停（应 EU 压力）
- 2023 多米尼克撤销 100+ CBI 公民：因尽调缺陷 / 申请人欺诈 / EU 压力
- 2023 多米尼克失 UK 免签：UK 政府 2023 公告 · 加勒比国免签陆续被收紧
- 2024-06 加勒比 5 国签订协议：捐赠最低 USD 200K → USD 250K · 防止恶性低价竞争